Bezoldiging van de BV-bestuurder in België

Een van de meest strategische beslissingen voor de bestuurder van een BV (besloten vennootschap) in België is de manier waarop hij zijn bezoldiging structureert. Moet u zichzelf een hoog loon uitkeren, dividenden uitkeren, of beide combineren? Elke optie heeft andere fiscale en sociale gevolgen, en een verkeerde keuze kan duizenden euro's kosten. Deze uitgebreide gids helpt u om uw bezoldiging te optimaliseren, rekening houdend met het Belgische fiscale kader in 2026.

Het wettelijk kader: de BV sinds het WVV

De BV onder het Wetboek van vennootschappen en verenigingen (WVV)

Sinds de inwerkingtreding van het Wetboek van vennootschappen en verenigingen (WVV) op 1 mei 2019 heeft de BV de vroegere BVBA vervangen. De belangrijkste verschillen die een impact hebben op de bezoldiging bestuurder:

• Geen minimumkapitaal meer: de BV heeft geen wettelijk minimumkapitaal meer (tegenover 18.550 EUR voor de vroegere BVBA). In de plaats eist het WVV een toereikend aanvangsvermogen (art. 5:3 WVV), onderbouwd door een financieel plan.
• Uitkering van dividenden: onderworpen aan een dubbele test (nettoactieftest en liquiditeitstest, art. 5:141 en 5:142 WVV).
• Bestuurder (niet langer "zaakvoerder"): de wettelijke term is voortaan "bestuurder" voor de BV, hoewel de term "zaakvoerder" in de praktijk nog vaak wordt gebruikt.

Bezoldiging bestuurder: de drie pijlers

Pijler 1: het bedrijfsleidersloon

De bezoldiging bestuurder die de BV uitkeert, vormt een aftrekbare kost voor de vennootschap en een belastbaar beroepsinkomen voor de bedrijfsleider.

Fiscale behandeling:

Bij de vennootschap:

• De bezoldiging is aftrekbaar als beroepskost (art. 49 WIB 92)
• Ze vermindert de belastbare grondslag van de vennootschapsbelasting
• De vennootschap betaalt bedrijfsvoorheffing op de bezoldiging

Bij de bedrijfsleider:

• De bezoldiging wordt belast in de personenbelasting tegen het progressieve tarief:

• Sociale bijdragen als zelfstandige: ongeveer 20,50% op het netto-inkomen (tot 70.857,99 EUR), daarna 14,16% (van 70.857,99 EUR tot 104.422,24 EUR), daarna 0% (plafond)
• Gemeentelijke opcentiemen (variabel per gemeente)

Pijler 2: de dividenden

Dividenden zijn een uitkering van de winst na belasting van de vennootschap. Ze zijn onderworpen aan een bronheffing (roerende voorheffing).

Fiscale behandeling:

Bij de vennootschap:

• Dividenden zijn niet aftrekbaar van de belastbare grondslag
• Ze worden uitgekeerd uit de winst na vennootschapsbelasting

Bij de bedrijfsleider:

• Roerende voorheffing van 30% ingehouden aan de bron (art. 269, § 1, 1° WIB 92)
• Geen sociale bijdragen op dividenden
• Geen bijkomende belasting in de personenbelasting (de roerende voorheffing is bevrijdend)

Pijler 3: de VVPR-bis-regeling (dividenden tegen verlaagd tarief)

De VVPR-bis-regeling (Verlaagd tarief Voorheffing Roerende inkomsten) laat toe dividenden uit te keren tegen een verlaagd tarief van roerende voorheffing:

Voorwaarden van de VVPR-bis-regeling (art. 269, § 2 WIB 92):

• De inbrengen moeten gebeuren in geld (niet in natura)
• De aandelen moeten op naam staan
• Het moet gaan om nieuwe aandelen uitgegeven naar aanleiding van een kapitaalinbreng vanaf 1 juli 2013
• De aandelen mogen geen bevoorrechte aandelen zijn
• De vennootschap moet een kmo zijn in de zin van artikel 1:24 van het WVV

Voorbeeld: uw BV, opgericht in 2024 met een inbreng in geld van 10.000 EUR, boekt winst in 2026. De dividenden uitgekeerd in 2027 (3e boekjaar na de inbreng) genieten het tarief van 15% in plaats van 30%.

Het minimumloon van 45.000 EUR: hoe werkt het?

Het principe (art. 215, derde lid WIB 92)

Om te genieten van het verlaagd tarief van de vennootschapsbelasting van 20% op de eerste schijf van 100.000 EUR winst, moet onder meer aan de voorwaarde worden voldaan dat de BV een bezoldiging van minstens 45.000 EUR uitkeert aan minstens een van haar natuurlijke-persoon-bestuurders.

Als de bezoldiging lager is dan 45.000 EUR, is de vennootschap onderworpen aan een afzonderlijke aanslag van 5,1% op het verschil tussen 45.000 EUR en de effectief uitgekeerde bezoldiging (of op de belastbare winst indien die lager is dan 45.000 EUR).

Berekening van de afzonderlijke aanslag

Uitzondering: starters

Vennootschappen die een kleine vennootschap zijn in de zin van artikel 1:24 van het WVV en die zich in hun eerste vier boekjaren bevinden, zijn vrijgesteld van de afzonderlijke aanslag. Dit is een gunstmaatregel voor starters.

Uitzondering: een bezoldiging van minstens de helft van de winst

Als de bezoldiging uitgekeerd aan de bestuurder minstens gelijk is aan de helft van de belastbare winst van de vennootschap (vóór aftrek van de bezoldiging), is de afzonderlijke aanslag niet verschuldigd, zelfs als de bezoldiging lager is dan 45.000 EUR.

Vergelijkende simulatie: loon versus dividenden

Nemen we het geval van een BV die een brutowinst van 100.000 EUR realiseert (vóór bezoldiging bestuurder). De bestuurder is alleenstaand en heeft geen andere inkomsten. Onderstaande scenario's tonen hoe de bezoldiging bestuurder het nettoresultaat beïnvloedt.

Optie A: bezoldiging van 100.000 EUR, geen dividenden

Optie B: bezoldiging van 45.000 EUR + dividenden

Optie C: bezoldiging van 45.000 EUR + VVPR-bis-dividenden (15%)

Vergelijkend overzicht

Conclusie: de combinatie van loon en dividenden is duidelijk voordeliger, en de VVPR-bis-regeling levert een aanzienlijk extra voordeel op.

Voordelen alle aard (VAA): een aanvulling op de bezoldiging

Wat is een VAA?

Een voordeel alle aard (VAA) is een niet-geldelijk voordeel dat de vennootschap aan haar bestuurder toekent, dat forfaitair wordt gewaardeerd en bij de belastbare bezoldiging wordt gevoegd.

De belangrijkste VAA's en hun waardering

Het VAA voor de bedrijfswagen: een belangrijk bijzonder geval

De bedrijfswagen is het meest voorkomende en meest complexe VAA. De berekening van het VAA voor de wagen is gebaseerd op:

Formule: cataloguswaarde x 6/7 x % CO2 x ouderdomscoëfficiënt

Het CO2-percentage wordt als volgt berekend:

• Benzine-/hybride benzinewagens: 5,5% + (CO2-uitstoot – 91) x 0,1% (min. 4%, max. 18%)
• Diesel-/hybride dieselwagens: 5,5% + (CO2-uitstoot – 91) x 0,1% (min. 4%, max. 18%)
• 100% elektrische wagens: 4% (minimum)

De ouderdomscoëfficiënt vermindert de cataloguswaarde met 6% per jaar (minimum 70% van de cataloguswaarde).

Voorbeeld: een Tesla Model 3 (elektrisch, 0 g CO2) met een cataloguswaarde van 45.000 EUR, nieuw:

• VAA = 45.000 x 6/7 x 4% x 100% = 1.542,86 EUR/jaar (ofwel ongeveer 128 EUR/maand)

Sinds de wet van 25 november 2021 (vergroening van de autofiscaliteit) blijven enkel 100% elektrische voertuigen volledig aftrekbaar voor vennootschappen (vanaf aanslagjaar 2026+ wordt de aftrekbaarheid van thermische wagens geleidelijk verminderd).

Alternatieve vormen van bezoldiging

De groepsverzekering (aanvullend pensioen)

De groepsverzekering is een uitstekend instrument voor fiscale optimalisatie:

• De premie betaald door de vennootschap is aftrekbaar in de vennootschapsbelasting
• De premie is onderworpen aan een taks van 4,4% en een RIZIV-bijdrage van 3,55%
• Het opgebouwde kapitaal wordt belast tegen een gunstig tarief van 10% (+ gemeentebelasting) op het ogenblik van de uitkering (op de wettelijke pensioenleeftijd)
• De 80%-regel beperkt het aftrekbare bedrag: het wettelijk pensioen + het aanvullend pensioen mogen niet meer bedragen dan 80% van de laatste normale bruto-jaarbezoldiging

Voorbeeld: een bestuurder met een brutobezoldiging van 45.000 EUR en een geschat wettelijk pensioen van 15.000 EUR/jaar kan een groepsverzekeringspremie storten die een aanvullend pensioen opbouwt tot 36.000 EUR/jaar (80% van 45.000 EUR) min 15.000 EUR = 21.000 EUR/jaar maximaal aanvullend pensioen.

De IPT (Individuele Pensioentoezegging)

De IPT is de individuele versie van de groepsverzekering, specifiek bestemd voor zelfstandige bedrijfsleiders. De regels zijn vergelijkbaar met die van de groepsverzekering (80%-regel, taks van 4,4%, belasting tegen 10%).

Het VAPZ (Vrij Aanvullend Pensioen voor Zelfstandigen)

Het VAPZ is een specifiek pensioenspaarproduct voor zelfstandigen:

• Premie aftrekbaar als sociale last
• Maximumpremie in 2026: ongeveer 3.965,77 EUR (gewoon VAPZ) of 4.562,63 EUR (sociaal VAPZ)
• Het sociaal VAPZ biedt bovendien een dekking voor arbeidsongeschiktheid
• Kapitaal belast tegen 10% (+ gemeentebelasting) bij pensionering

De rekening-courant

De bestuurder kan geld uitlenen aan zijn vennootschap via een crediteurenrekening-courant. De vennootschap betaalt interesten op deze lening:

• Het rentetarief moet marktconform zijn (art. 55 WIB 92 beperkt het aftrekbare tarief)
• De interesten zijn bij de bestuurder belastbaar tegen het tarief van de roerende voorheffing van 30% (bevrijdend)
• De interesten zijn aftrekbaar voor de vennootschap (binnen de grenzen van art. 55 WIB 92)

Let op: als het rentetarief hoger is dan het marktconforme tarief of als het geleende bedrag buitensporig is, wordt het overtollige deel van de interesten geherkwalificeerd als dividend (art. 18 WIB 92).

De auteursrechten

Sinds de wet van 16 december 2022 werd de gunstige fiscale regeling voor auteursrechten hervormd. Inkomsten uit auteursrechten genieten een voordelig belastingtarief:

• 15% roerende voorheffing (na aftrek van forfaitaire kosten van 50% op de eerste schijf en 25% op de tweede schijf)
• Jaarlijks plafond: ongeveer 72.560 EUR (geïndexeerd bedrag 2026) aan bruto-inkomsten
• De regeling is voorbehouden aan houders van een attest van de bevoegde sectorale instantie of aan makers van originele werken beschermd door het auteursrecht

Betrokken sectoren: softwareontwikkelaars (originele broncode), architecten, grafisch ontwerpers, fotografen, schrijvers, muzikanten, enz.

Globale optimalisatie: de stap-voor-stapmethode

Stap 1: keer uzelf minstens 45.000 EUR bezoldiging uit

Een correct bepaalde bezoldiging bestuurder laat u toe om:

• Te genieten van het verlaagd tarief van de vennootschapsbelasting van 20% (in plaats van 25%)
• De afzonderlijke aanslag van 5,1% te vermijden
• Wettelijke pensioenrechten op te bouwen

Stap 2: maximaliseer de groepsverzekering/IPT

Bereken het maximaal aftrekbare bedrag met inachtneming van de 80%-regel.

Stap 3: sluit een VAPZ af (en sociaal VAPZ)

Maximale aftrek als sociale last, met een dekking voor arbeidsongeschiktheid als bonus.

Stap 4: optimaliseer de VAA's

• 100% elektrische bedrijfswagen (maximale aftrekbaarheid + minimaal VAA)
• GSM, internet en computer van de vennootschap

Stap 5: benut de auteursrechten (indien van toepassing)

Als uw activiteit werken oplevert die beschermd worden door het auteursrecht.

Stap 6: keer dividenden uit (VVPR-bis indien mogelijk)

Het surplus aan winst na de voorgaande stappen kan worden uitgekeerd als dividend, bij voorkeur onder de VVPR-bis-regeling.

Stap 7: bouw reserves op

Houd een voldoende kasreserve aan in de vennootschap (de dubbele test van het WVV vereist dit sowieso voor de uitkering van dividenden).

De dubbele test voor de uitkering van dividenden

Het WVV legt een dubbele test op voor elke dividenduitkering:

De nettoactieftest (art. 5:141 WVV)

Het nettoactief van de vennootschap mag na de uitkering niet negatief worden. Het nettoactief wordt gedefinieerd als het totale actief verminderd met de voorzieningen en de schulden.

De liquiditeitstest (art. 5:142 WVV)

De vennootschap moet in staat blijven om haar opeisbare schulden te betalen binnen de 12 maanden na de uitkering. Het bestuursorgaan moet een bijzonder verslag opstellen waarin wordt bevestigd dat de vennootschap aan de liquiditeitstest voldoet.

Sanctie: als een uitkering gebeurt in strijd met de dubbele test, zijn de bestuurders hoofdelijk aansprakelijk tegenover de vennootschap en derden (art. 5:138 WVV).

Veelvoorkomende fouten en aandachtspunten

1. Zichzelf geen bezoldiging uitkeren

Risico: geen bezoldiging bestuurder betekent een afzonderlijke aanslag van 5,1%, verlies van het verlaagd tarief van de vennootschapsbelasting van 20%, en geen opbouw van wettelijke pensioenrechten.

2. Zichzelf een te hoge bezoldiging uitkeren

Risico: belasting tegen 50% (+ sociale bijdragen + gemeentelijke opcentiemen) op de hoogste schijf. Het is vaak voordeliger om het overschot als dividend uit te keren.

3. Dividenden uitkeren zonder de dubbele test na te leven

Risico: persoonlijke aansprakelijkheid van de bestuurder.

4. De voorafbetalingen negeren

Als bedrijfsleider moet u voorafbetalingen doen om een belastingvermeerdering te vermijden (art. 157-168 WIB 92). De vervaldata zijn 10 april, 10 juli, 10 oktober en 20 december.

5. Bezoldigingsbeslissingen niet documenteren

Elke beslissing over bezoldiging of dividenduitkering moet worden gedocumenteerd in een notulen van de algemene vergadering of de raad van bestuur.

Conclusie

Het structureren van de bezoldiging bestuurder (zaakvoerder) van een BV in België is een complexe, maar bijzonder lonende oefening in fiscale optimalisatie. Door het bedrijfsleidersloon (minimaal 45.000 EUR), de dividenden (idealiter onder VVPR-bis aan 15%), de groepsverzekering/IPT, het VAPZ, de geoptimaliseerde VAA's (elektrische wagen) en eventueel de auteursrechten slim te combineren, kunt u uw globale belastingdruk aanzienlijk en volledig legaal verminderen.

Probeer deze oefening niet alleen te doen: raadpleeg een erkend ITAA-accountant of een fiscaal adviseur die verschillende scenario's kan modelleren, afgestemd op uw persoonlijke situatie en die van uw vennootschap.

---

Dit artikel werd geschreven door het team van Espero-Soft voor de blog gewijd aan ondernemers in België. Voor persoonlijk advies raadpleegt u best een erkend ITAA-accountant of een fiscaal adviseur.